Рынок США. Готовится уйти на День Благодарения. Большой пакет новостей и новые максимумы

S&P500

Обзор 27.11

Рынок США. Небольшой - но рост.

Главные индексы США во вторник: Доу +0.3%, NASDAQ +0.6%, S&P500 +0.6%, S&P500 6021, диапазон 5800 - 6200.

Фондовый рынок во вторник демонстрировал смешанную динамику на уровне индексов, хотя в целом настроения рынка были негативными на протяжении всей сессии.

В конце концов падение опередило рост в соотношении 2 к 1 на NYSE и 3 к 2 на Nasdaq.

Негативная предвзятость рынка во многом возникла из-за заявления избранного президента Трампа о том, что он планирует ввести пошлины - дополнительные 10% на импорт из Китая и 25% на товары из Мексики и Канады - в первый день своего пребывания в должности при условии непрекращения потоков мигрантов и трафика наркотических веществ китайского происхождения - амфетамина.

Обеспокоенность по поводу инфляционного давления была вызвана этими комментариями, которые первоначально привели к росту доходности казначейских облигаций и усилили давление на акции.

Доходность по 10-летним облигациям достигла 4,32% утром, а доходность по 2-летним облигациям составила 4,29%, несмотря на резкое снижение продаж новых домов на 17,3% по сравнению с предыдущим месяцем в октябре и заметное падение в ноябрьском отчете о потребительском доверии, который показал что 12-месячные инфляционные ожидания составят 4,9% — самый низкий показатель с марта 2020 года (хотя он все еще повышен, это сигнализирует о тенденции в правильном направлении).

Рынок облигаций избавился от своих утренних опасений, доходность стабилизировалась ниже внутридневных максимумов.

Доходность 10-летних облигаций остановилась на четыре базисных пункта выше, чем вчера, на уровне 4,30%, а доходность по 2-летним облигациям снизилась на два базисных пункта до 4,25%.

Рынок казначейских облигаций также отреагировал на протокол заседания FOMC от 6 и 7 ноября, который не содержал ничего удивительного, а также на размещение 5-летних облигаций на сумму 70 миллиардов долларов, которое удовлетворило устойчивый спрос.

Рынок также, похоже, отмахнулся от некоторых своих первоначальных опасений.

Индексы S&P 500 (+0,6%), Nasdaq Composite (+0,6%) и Dow Jones Industrial Average (+0,3%) закрылись вблизи своих лучших уровней дня.

Индексы DJIA и S&P 500 также достигли новых рекордных внутридневных максимумов.

Индексы Russell 2000 (-0,7%) и S&P Mid Cap 400 (-0,4%) закрылись снижением, в основном из-за активности по фиксации прибыли. Уровень первого по-прежнему на 10,4% выше в этом месяце, а второго - на 9,0%.

В новостях было обновление препарата для похудения MariTide. Среди акций ритейлеров, отчитавшихся о прибыли, такие как Best Buy (88,48 BBY, -4,55, -4,9%), Kohl's (KSS 15,22, -3,12, -17,0%), Abercrombie & Fitch (ANF 146,62, -7,88, -5,1%). и DKS (DKS 212.22, -3,01, -1,4%).

С начала года:

Nasdaq Composite: +27.7% S&P 500: +26.4% S&P Midcap 400: +21.4% Russell 2000: +19.6% Dow Jones Industrial Average: +19.0%

Анализ экономических данных:

Индекс цен на жилье FHFA за сентябрь 0,7%; Prior был пересмотрен до 0,4% с 0,3%, Сентябрьский индекс цен на жилье S&P Case-Shiller составил 4,6% (консенсус 4,7%); Предыдущий 5,2%,

Ноябрь Потребительское доверие 111,7 (консенсус 113,0); Приор был пересмотрен до 109,6 со 108,7.

Ключевой вывод из отчета заключается в том, что мнение потребителей о нынешней ситуации значительно улучшилось, особенно в том, что касается рынка труда. Это примечательно, потому что, если потребители уверены в гарантированности трудоустройства и/или в своей возможности найти новую работу, они склонны продолжать свободно тратить деньги на дискреционные товары/услуги.

Октябрьские продажи новых домов 610 тыс. (консенсус 718 тыс.); Приор 738К

Ключевой вывод из отчета заключается в том, что продажи новых домов, которые учитываются при подписании контрактов, резко упали в октябре, поскольку ставки по ипотечным кредитам выросли после первого снижения ставок ФРС в сентябре.

Последствия ураганов также, вероятно, являются причиной дополнительной слабости, наблюдаемой на Юге, который является крупнейшим в стране регионом по продажам новых домов.

Забегая вперед, календарь на среду содержит большую порцию экономических данных в связи с сокращенной из-за Дня Благодарения неделей.

Календарь на среду включает в себя:

7:00 по восточному времени: еженедельный ипотечный индекс MBA (ранее 1,7%)

8:30 по восточному времени: личный доход за октябрь (консенсус 0,3%; предыдущие 0,3%), личные расходы (консенсус 0,2%; предыдущие 0,5%),

Цены PCE (консенсус 0,2%; предыдущие 0,2%),

Базовые цены PCE (консенсус 0,3%; предыдущие 0,3%),

ВВП за 3 квартал - вторая оценка (консенсус 2,8%; предыдущие 2,8%),

Дефлятор ВВП за 3 квартал - вторая оценка (консенсус 1,8%; предыдущие 1,8%), Октябрьские заказы длительного пользования (консенсус 0,4%; предыдущие -0,8%), Заказы длительного пользования без учета транспорта (консенсус 0,3%; ранее 0,4%), Предварительный баланс торговли товарами за октябрь (ранее - $108,2 млрд), Предварительные розничные запасы (ранее 0,8%),

Предварительные оптовые запасы (ранее -0,1%),

Еженедельные первоначальные заявки по безработице (консенсус 217 000; до 213 000) и

Продолжающиеся заявки (до 1,908 млн)

10:00 по восточному времени: октябрьские предстоящие продажи домов (консенсус -1,5%; до 7,4 %)

10:30 по восточному времени: Еженедельные запасы сырой нефти (ранее +0,545 млн) 12:00 ET: Еженедельные запасы природного газа (ранее -3 млрд куб. футов)

Энергетика: Нефть Брент 73.10 долл. - без изменений за сутки на фоне заявлений о прекращении огня между Израилем и Хезбаллой уже сегодня.

Вывод: Рынок США готовится уйти на длинные выходные в связи с праздником - и на фоне большого пакета новостей. Покупать на текущих уровнях не стоит. Покупки держим. Наблюдаем.

Макаров Михаил, еще больше аналитики:

https://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov

https://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov