Анализ EUR/USD. 25 июня. Евро готовится к падению?

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD продолжает указывать на построение повышательного участка тренда. До 28 февраля, когда началось снижение американской валюты, вся волновая разметка выглядела, как убедительный понижательный участок тренда. Строилась коррекционная волна 2. Однако торговая война, начатая Дональдом Трампом, которая была призвана увеличить поступления в бюджет и понизить дефицит торгового баланса, играет пока только против американской валюты. Спрос на доллар начал стремительно падать, и теперь весь участок тренда, берущий свое начало 13 января, принял импульсный восходящий вид.

В данное время предположительно продолжается построение волны 3 в 3, которая может принять гораздо более протяженный вид, чем сейчас. Если текущая волновая разметка верна, то повышение котировок будет продолжаться в ближайшие недели и месяцы. Однако, американская валюта будет оставаться под давлением только в том случае, если Дональд Трамп не развернет курс принятой им торговой политики на 180 градусов. Шансов на это крайне мало, но 9 июля может произойти все, что угодно. Понимая бесперспективность затеи, Трамп может всем объявить амнистию, заявив, что не хочет никому приносить вреда.

Пауэлл не поддержал, но доллару может улыбнуться удача.

Курс инструмента EUR/USD в среду практически не изменился к началу американской торговой сессии. Новостной фон сегодня фактически отсутствовал, если не считать выступление Джерома Пауэлла в Конгрессе США. Второе за два дня. Нет ничего удивительного в том, что выступление в среду практически полностью дублировало первый отчет. Ключевое, что мог понять рынок из этого события – лично Пауэлл по-прежнему не считает нынешнее время подходящим для снижения процентных ставок. Стоит заметить, что не все управляющие ФРС поддерживают точку зрения своего руководителя, однако «голубей» в составе комитета все же меньше, чем «ястребов».

Джером Пауэлл сообщил конгрессменам, что введенные Трампом тарифы, вероятно, приведут к ускорению инфляции в 2025 году. Если так, то FOMC не может себе позволить возобновить переход к более «мягкой» денежно-кредитной политике. Основным мандатом ФРС остается ценовая стабильность, поэтому Пауэлл занимает позицию «лучше подождать и быть уверенным в решении». Если бы Пауэлл пошел навстречу Трампу, мы бы уже наблюдали новое снижение курса американской валюты.

Тем временем, рынок продолжает ожидать возобновления цикла смягчения уже этой осенью, в чем лично я очень сильно сомневаюсь. Инфляция в США начала разгоняться, а «дыма без огня не бывает». Если Пауэлл ожидает роста потребительских цен, значит основания у него для этого имеются. Однако по инструменту EUR/USD построена пятиволновая структура, которая, похоже, является одной из внутренних волн в будущей 3. Если это предположение верно, то рынок может перейти к построению коррекционной волны или набора волн, что и спасет валюту США на некоторое, непродолжительное время.

Общие выводы.

Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение повышательного участка тренда. Волновая разметка по-прежнему всецело зависит от новостного фона, связанного с решениями Трампа и внешней политикой США, а позитивных изменений по-прежнему нет. Цели волны 3 могут простираться вплоть до 25-й фигуры. Следовательно, я продолжаю рассматривать покупки с первыми целями, находящимися около отметки 1,1708, что приравнивается к 127,2% по Фибоначчи. Деэскалация торговой войны способна развернуть повышательный тренд вниз, но сейчас признаков разворота или деэскалации нет.

На старшем волновом масштабе видно, что волновая разметка преобразовалась в повышательную. Вероятно, нас ожидает долгосрочный восходящий набор волн, но новостной фон лично от Дональда Трампа способен перевернуть все с ног на голову еще раз.

Основные принципы моего анализа:

1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения.

2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него.

3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss.

4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.