Не стоит ждать повышения покупательной активности на рынке до заседания ЦБ РФ
Первый торговый день недели индексы проводят в минусе вопреки сильному росту нефтяных котировок. К 13:50 мск индекс МосБиржи просел на 0,6% - до 2788,05 пункта.
Аналитики «Цифра брокер» полагают, что на текущей неделе сохраняются предпосылки для возобновления повышательной динамики фондовых индексов. «Тем не менее траектория индексов окажется под влиянием разнонаправленных факторов. С одной стороны, давление на индексы продолжат оказывать опасения перед повышением ключевой ставки. С другой - потенциальная стабилизация на рынке ОФЗ и ряд корпоративных событий окажут поддержку индексам, которые могут выйти на более устойчивую траекторию роста», - говорят они.
Пока же рублевый индекс остается в «боковике». «Индекс МосБиржи находится на нижней границе диапазона 2800-2900 пунктов. Закрытие двух дней ниже уровня 2800 может привести к дальнейшему снижению до 2726 пунктов», - полагает Никита Степанов, аналитик ФГ «Финам».
При этом до заседания ЦБ РФ, запланированного на 25 октября, не стоит ждать повышения покупательной активности на рынке. В пятницу после закрытия основных торгов выйдут данные по потребительской инфляции РФ за сентябрь, которые будут влиять на октябрьское решение центробанка по ставке. «Если ценовое давление не начнет ослабевать, регулятор может пойти на увеличение ключевой ставки выше 20%, что остается среднесрочным риском для акций», - говорит Елена Кожухова, аналитик ИК «ВЕЛЕС Капитал».
Как избавиться от эмоций на бирже и инвестировать с «холодной» головой? Об этом и многом другом — рассказывает эксперт по командному трейдингу Олег Ганн на своем марафоне. Зарегистрируйтесь бесплатно на платформе «Финам Знания».
Нефтяные котировки сегодня уверенно растут, нацелившись на отметку $80 за баррель Brent. Рынок отыгрывает тему военного противостояния между Ираном и Израилем. Обострение конфликта на Ближнем Востоке создает риски для срывов поставок нефти из этого региона. Более того, Тель-Авив обещал принять ответные меры против Ирана на этой неделе. «Ожидания того, что Израиль оставил за собой право в любой момент нанести удар по иранской нефтяной инфраструктуре и удерживают цены на нефть на достигнутых максимумах», - говорит Потавин Александр, ведущий аналитик ФГ «Финам», уточнив, что объем добычи нефти в Иране сейчас составляет около 4,4 млн баррелей в сутки, экспорт нефти из страны в этом году вырос до максимального уровня с 2018 года – 1,6 млн баррелей в сутки, который почти весь уходит в Китай.
«Война в этом регионе может привести не только к снижению поставок нефти из Ирана, но и отразится на всем мировом рынке нефти и даже СПГ. В случае сокращения поставок энергоносителей из Ирана другие страны ОПЕК+ могут сбалансировать это путем увеличения своей добычи. Но на это уйдет время, поэтому котировки нефти быстро не снизятся, даже если другие страны будут готовы к компенсирующим действиям», - уточняет г-н Потавин.
К настоящему моменту фьючерс на нефть марки Brent растет на 2,7% - до $79,59 за баррель, Light укрепляется на 2,5% - до $75,99 за баррель.
Рубль сегодня уступает мировым валютам. На валютных торгах МосБиржи юань растет на 0,9% - до 13,56 рубля. Ближайший фьючерс на доллар (SI) укрепляется на 0,8% - до 95,6 рубля. На межбанке доллар растет на 1,1% - до 96,24 рубля. Европейская валюта выросла на 1,2% - до 105,51 рубля. Между тем, в ближайшей перспективе можно ждать укрепления российской валюты, так как на этой неделе Минфин и ЦБ РФ начнут продажи юаня в рамках валютных интервенций.
Слабость наблюдается и на рынке ОФЗ, который продолжает отыгрывать данные по бюджету на 4 квартал 2024 года и 2025 год. Индекс RGBI в итоге ушел ниже 100 пунктов. «Темпы снижения рынка, вероятно, ослабнут, но факторов для разворота котировок ОФЗ-ПД пока по-прежнему нет», - говорит Дмитрий Грицкевич, управляющий по анализу банковского и финансового рынков ПСБ.
На настроения инвесторов на текущей неделе будет оказывать влияние динамика на зарубежных площадках. В частности, в прошедшую пятницу Dow Jones достиг исторического максимума на данных о состоянии рынка труда страны. Минтруда США сообщил об увеличении числа рабочих мест в сентябре на 254 тысяч - максимум за полгода. Аналитики прогнозировали рост лишь на 150 тысяч и сохранение безработицы на прежнем уровне. Хорошие показатели рынка труда повышают вероятность того, что ФРС будет более осторожна в ожидаемом смягчении монетарной политики.